Диапазон (конус волатильности)

Конус показывает, где цена закрытия окажется через 1–10 баров с вероятностью 50 и 80 %. Это оценка размаха движения, а не его направления.

BTCUSDT, 5m: от закрытия последнего бара вправо расходится веер. Внутренняя полоса — 50 %, внешняя — 80 %.

Описание

Конус включается кнопкой Диапазон в шапке графика. Кнопка запоминается для каждой вкладки отдельно и переживает перезагрузку страницы. Функция доступна на всех тарифах, в том числе без входа в аккаунт.

Конус начинается от закрытия последнего закрытого бара и уходит на 10 баров вправо. Текущий незакрытый бар — первый шаг конуса. Когда бар закрывается, конус пересчитывается и сдвигается на один бар.

Где работает:

• биржи: Binance, Hyperliquid, Aster;
• таймфреймы: от 1 минуты до 1 недели. На секундных таймфреймах, синтетических инструментах и производных рядах (фандинг, OI и т. п.) конуса нет;
• нужна история: минимум около 200 баров, полная точность — от 2048 баров. У только что залистованных монет конус не строится.

Как читать

Элемент	Что значит
Внутренняя (тёмная) полоса	в половине случаев цена закрытия через h баров будет внутри
Внешняя (светлая) полоса	в 4 случаях из 5 цена закрытия через h баров будет внутри
Выше внешней полосы	примерно 1 случай из 10
Ниже внешней полосы	примерно 1 случай из 10
Ширина конуса	ожидаемая волатильность: широкий конус — рынок двигается сильно, узкий — спокойно

Конус расширяется вправо примерно как корень из числа баров: через 4 бара он вдвое шире, чем через 1. Границы могут быть несимметричными, если в истории инструмента резкие движения в одну сторону случались чаще, чем в другую.

warning

Конус говорит о цене закрытия через h баров, а не о тенях внутри бара. Вероятность того, что цена хотя бы раз коснётся границы за 10 баров, заметно выше 20 %. Учитывайте это, когда ставите стоп по границе конуса.

Как считается

Расчёт идёт прямо в браузере по 2048 последним закрытым барам инструмента. Сервер ничего не считает, незакрытый бар в расчёт не входит.

1. Логарифмические доходности баров: $r_i = \ln\dfrac{C_i}{C_{i-1}}$, где $C_i$ — цена закрытия.
2. Текущая волатильность — экспоненциально взвешенное среднее квадратов доходностей (EWMA) с полупериодом 100 баров. Свежие бары весят больше, бар, отстоящий на 100 баров назад, — вдвое меньше: $\lambda = 0{,}5^{1/100}$, $\sigma = \sqrt{\dfrac{\sum_i \lambda^{n-i} r_i^2}{\sum_i \lambda^{n-i}}}$
3. Исторические движения за h баров, приведённые к волатильности своего времени: $z_j = \dfrac{\ln(C_{j+h}/C_j)}{\sigma_j \sqrt{h}}$. Здесь $\sigma_j$ — оценка EWMA, известная до начала отрезка, то есть без заглядывания вперёд.
4. Квантили $q_p$ этих величин для уровней 10, 25, 75 и 90 %.
5. Граница конуса через h баров: $P_{h,p} = C_0 \cdot e^{\,q_p \cdot \sigma \sqrt{h}}$, где $C_0$ — последнее закрытие.

Шаг 2 отвечает за то, насколько сильно рынок двигается сейчас. Шаги 3–4 — за форму распределения: у крипты тяжёлые хвосты, и резкие движения случаются чаще, чем предсказывает нормальное распределение. Поэтому квантили берутся из собственной истории инструмента, а не из таблицы нормального закона. Такой подход называется filtered historical simulation (FHS).

Проверка

Точность полос

Мы проверили конус на истории: BTC, ETH, SOL, DOGE и XRP, таймфреймы 15m, 1h и 4h, 1800 точек в 2026 году, горизонты от 1 до 10 баров. Для каждой точки конус строился только по данным до неё.

Полоса	Цель	Факт, все точки	Факт по таймфреймам и горизонтам
Внутренняя	50 %	49,6 %	48–51 %
Внешняя	80 %	79,7 %	77–82 %

Полосы держат обещанную вероятность без подгонки. Во второй половине 2025 года, когда волатильность падала, конус был шире нужного, на 4h внешнюю полосу пробивало реже, чем в 10 % случаев с каждой стороны.

Сравнение с другими методами

На тех же точках мы сравнили конус с GARCH(1,1) и двумя нейросетями для прогноза временных рядов: Kronos-base и Timestral-209M (Mistral, октябрь 2026). Качество полосы мерили pinball loss — стандартной мерой точности вероятностного прогноза.

Метод	Результат относительно конуса
GARCH(1,1) с t-распределением	лучше примерно на 1 %, в пределах статистического шума
Timestral-209M	примерно так же: разница от −3 % до +1 % в зависимости от таймфрейма, в пределах шума
Kronos-base	хуже: полоса заметно уже реального разброса, в неё попадало 41–63 % исходов вместо 80 %

подсказка

Ни одна из проверенных моделей, включая нейросети, не предсказала направление цены на 1–10 баров вперёд лучше, чем «цена не изменится». Поэтому у конуса нет «прогнозной» средней линии, а сам он симметричен около последнего закрытия с поправкой на историю инструмента.

Как применять

1. Стопы. Стоп внутри внутренней полосы с большой вероятностью выбьет обычный шум. Если стоп нужен на горизонте нескольких баров, разумно ставить его за внешнюю полосу на нужном горизонте и подбирать объём позиции под это расстояние. Помните, что касание границы вероятнее, чем закрытие за ней.
2. Цели. Цель за внешней полосой на горизонте 10 баров достигается закрытием примерно в одном случае из 10. Если сделка рассчитана на такое движение, нужен либо более длинный горизонт, либо повод ждать необычного движения.
3. Оценка режима. Ширина конуса в процентах сравнима между инструментами и периодами: резкое расширение после спокойного рынка означает, что волатильность выросла.
4. Необычные движения. Закрытие за внешней полосой — событие, которое по истории инструмента случается примерно раз из десяти. Серия таких закрытий подряд говорит о смене режима, которую конус ещё не учёл.

Ограничения

• Конус оценивает только размах. Направление он не предсказывает и не должен.
• Новости, листинги, делистинги и другие события, которые меняют рынок скачком, конус не предвидит. В такие моменты цена выходит за границы чаще.
• Волатильность считается с запаздыванием: полупериод 100 баров. При резком переходе от затишья к сильному движению первые несколько баров конус будет уже реального разброса.
• Нужна история: у инструментов моложе 200 баров на выбранном таймфрейме конус не строится, до 2048 баров оценка менее надёжна.
• Точность проверена на ликвидных перпах Binance. На малоликвидных монетах тени и гэпы делают реальный разброс шире.